De conformidad con la Ley para Regular las Instituciones de Tecnología Financiera (Ley FINTECH), la CONSAR se encuentra facultada para determinar criterios y condiciones a fin de otorgar la autorización temporal para que mediante Modelos Novedosos se lleven a cabo aquellas actividades cuya realización requiere de una autorización, registro o concesión en términos de la Ley de los Sistemas de Ahorro para el Retiro; así como de llevar el registro público en el cual se darán a conocer las autorizaciones temporales que otorgue y las Anotaciones que realice en el mismo. En este sentido, el objetivo general del presente anteproyecto consiste en dar cumplimiento a un ordenamiento federal mediante la realización de las siguientes acciones: 1) Establecer los criterios y condiciones adicionales a los señalados por la Ley Fintech que esta Comisión considera necesarios a fin de otorgar las autorizaciones temporales para celebrar actividades mediante Modelos Novedosos, 2) Establecer las bases de organización y funcionamiento del registro en que se darán a conocer las autorizaciones temporales que se otorguen, y 3) Determinar la información que las sociedades autorizadas deberán reportar a esta Comisión de forma periódica. Lo anterior, a fin de crear un marco normativo secundario que promueva la inclusión e innovación financiera, competencia, protección al consumidor, preservación de la estabilidad financiera y neutralidad tecnológica, dando seguimiento a los principios normativos establecidos por la Ley Fintech. Por otra parte, se realiza un nuevo envío del AIR, con el objeto de actualizar el estudio de costos realizado por esta Comisión, a fin de proyectar los gastos que erogaría un número determinado de sociedades en solicitar y obtener la autorización para celebrar actividades a través de modelos novedosos.

Como se ha mencionado previamente en el cuerpo del presente análisis de impacto regulatorio, la emisión del anteproyecto en cuestión deriva en la falta de un marco normativo vigente que contemple los criterios y condiciones que esta Comisión considera necesarios a fin de otorgar las autorizaciones temporales para celebrar actividades mediante Modelos Novedosos, las bases de organización y funcionamiento del registro en que se darán a conocer las autorizaciones temporales que se otorguen, y la información que las sociedades autorizadas deberán reportar a esta Comisión de forma periódica. En este sentido, la regulación que se busca emitir, pretende constituir el marco secundario aplicable tendiente a mantener el sano desarrollo, estabilidad y crecimiento del sistema financiero mexicano definido por la Ley Fintech.

Esquemas de autorregulación

Esquemas de autorregulación.- Considerando que la emisión del anteproyecto en cuestión deriva de la falta de un marco normativo vigente que fomente la innovación financiera a través de servicios tecnológicos, no se considera viable la implementación de esquemas de autorregulación sobre aspectos que actualmente no se encuentran en la norma. Asimismo, como ya se señaló en el cuerpo del presente análisis esta Comisión, junto con las demás Comisiones Supervisoras, son las únicas facultadas por la Ley Fintech para determinar criterios y condiciones a fin de otorgar la autorización temporal para que mediante Modelos Novedosos se lleven a cabo aquellas actividades cuya realización requiere de una autorización, registro o concesión en términos de la Ley de los Sistemas de Ahorro para el Retiro; así como de llevar el registro público en el cual se darán a conocer las autorizaciones temporales que otorgue y las Anotaciones que realice en el mismo, por lo que el permitir que los sujetos regulados generen sus propios esquemas de autorregulación constituiría un incumplimiento a la legislación. En razón de lo anterior no existe la posibilidad de que las Administradoras empleen esquemas de autorregulación tratándose de aspectos que actualmente no se encuentran establecidos en la regulación, situación por lo cual se descartan completamente la implementación de esquemas de autorregulación como alternativa con la que se podrían resolver las problemáticas evaluadas.

Otras

Otras (elaboración de oficios).- Esta Comisión valoró si, derivado del envío de oficios podría resolver la problemática localizada que se pretende atender mediante el presente anteproyecto, sin embargo se consideró que esta opción no es viable para la atención del problema ya que la emisión del anteproyecto en cuestión deriva de la falta de un marco normativo vigente que fomente la innovación financiera a través de servicios tecnológicos y atiende a las facultades conferidas a la Comisión por la Ley Fintech, por lo que esta Comisión se encuentra imposibilitada para emitir actos jurídicos que vayan en contra de lo hoy dispuesto en las disposiciones aplicables en la materia, sin mencionar que la emisión de esos actos jurídicos carecerían del fundamento normativo adecuado para hacerlo obligatorio a los regulados, sin considerar que se estaría violando uno de los principales objetivos de esta Comisión que es el de dotar de certeza jurídica a los regulados así como a los Trabajadores respecto a la manera en que los recursos que integran su ahorro para el retiro son administrados. Asimismo por jerarquía normativa no es jurídicamente posible que mediante un acto administrativo, como lo es la emisión de oficios, se implementen procedimientos y se instauren requerimientos adicionales a los hoy señalados por la legislación vigente, como es el caso de las Disposiciones de carácter general a que se refiere el presente anteproyecto. En este sentido, mediante el presente anteproyecto y en relación a los objetivos que el mismo persigue, se busca primordialmente dotar a los diversos participantes del SAR de la certidumbre jurídica necesaria para la realización de sus actividades en estricto apego a la normatividad, previniendo así la imposición de sanciones a los mismos. De igual manera cabe señalar que no es viable que esta Comisión emita oficios sobre aspectos que actualmente no se encuentran establecidos en la regulación debido a que no es jurídicamente correcto que mediante un acto administrativo como lo es la emisión de oficios se impongan obligaciones a los regulados.

Crea

Obligación

Indefinida

Escrito libre

Presentar la documentación e información a que se refiere el artículo 83 de la LRITF, así como la prevista en los artículos 2 y 3 de la Propuesta Regulatoria

Personas que pretendan obtener una autorización para operar modelos novedosos

Negativa

180 días (Artículo 6 de la LRTIF)

Con fundamento en los artículos 82 y 83 se busca dotar a las sociedades interesadas en celebrar actividades mediante modelos novedosos de un canal para entregar a la Comisión la solicitud de autorización para operar un modelo novedoso. La información recabada servirá para identificar de mejor manera a la sociedad que pretenda para operar el modelo novedoso, así como para valorar si su solicitud es procedente o no. La información recabada asimismo servirá para, en caso de que el modelo novedoso se autorice, realizar la correspondiente inscripción en el Registro.

Solicitud de autorización para operar un modelo novedoso

No aplica por tratarse de un trámite nuevo

Crea

Obligación

Indefinida

Escrito libre

Dar aviso, dentro de los 10 hábiles siguientes a la fecha en que se realicen, sobre las modificaciones que efectúen a la información y documentación a que se refieren los artículos 2, fracciones III, V, VI, VII y VIII y 4, fracción I de la Propuesta Regulatoria.

Sociedades autorizadas para operar modelos novedosos

No aplica

No aplica

Con fundamento en los artículos 82, fracción VI y 83, fracción XI de la LRITF, y a fin de que en todo momento el Registro se encuentre actualizado, se establece un trámite mediante el cual las sociedades autorizadas para celebrar actividades mediante modelos novedosos informen a la CONSAR cualquier cambio a la información y documentación presentada en su solicitud de autorización.

Aviso de modificación a la documentación presentada con la solicitud de autorización para operar modelos novedosos

No aplica por tratarse de un trámite nuevo

Crea

Obligación

Indefinida

Escrito libre

Presentar la solicitud de autorización a fin de ampliar, actualizar o mejorar los alcances de un modelo novedoso.

Sociedades autorizadas para operar modelos novedosos que quieran ampliar, actualizar o mejorar los alcances del mismo

Negativa

180 días (Artículo 6 de la LRTIF)

Con fundamento en los artículos 82, fracción VI y 83, fracción XI de la LRITF, cuando las sociedades autorizadas para realizar actividades a través de un modelo novedoso quieran ampliar, actualizar o mejorar los alcances del mismo, es necesario que esta Comisión autorice los cambios a fin de modificar los alcances de la autorización otorgada.

Solicitud de autorización para ampliar, actualizar o mejorar los alcances de un modelo novedoso

No aplica por tratarse de un trámite nuevo

Crea

Obligación

Indefinida

Escrito libre

Presentar reportes periódicos de información de actividades

Sociedades autorizadas para operar modelos novedosos

No aplica

No aplica

Con fundamento en el artículo 89 de la LRITF, las sociedades autorizadas para operar modelos novedosos deben elaborar y entregar un reporte durante la vigencia de la autorización. En este sentido, mediante la creación del presente trámite, se busca proporcionar un canal a fin de que las sociedades autorizadas hagan del conocimiento de esta Comisión el número de operaciones realizadas, el número de clientes o usuarios con los que cuenta el modelo, las situaciones de riesgo que se hayan presentado, entre otros.

Entrega de reportes de sociedades autorizadas para operar modelos novedosos

No aplica por tratarse de un trámite nuevo

Otras

Artículo 1 de la Propuesta Regulatoria.

Se definen los términos que se utilizarán de forma recurrente en el cuerpo de la Propuesta Regulatoria, con el propósito de dar certeza jurídica a los regulados.

Otras

Artículo 4 de la Propuesta Regulatoria.

Se especifica la información que contendrá el Registro de Modelos Novedosos, mismo que tiene por objeto otorgar certidumbre jurídica a los usuarios mediante la divulgación de quienes son las sociedades autorizadas para celebrar actividades a través de modelos novedosos, las actividades que tiene autorizadas, el mercado objetivo, la vigencia de la autorización y cualquier Anotación adicional que la Comisión considere necesaria incluir.

Establecen obligaciones

Artículo 5 de la Propuesta Regulatoria.

Se establece la obligación de la CONSAR de realizar la inscripción en el Registro de cada sociedad autorizada para celebrar actividades a través de modelos novedosos, en un plazo de 5 días hábiles a partir de que se haya otorgado dicha autorización, lo que permitirá que la información se divulgue en beneficio del público usuario.

Establecen obligaciones

Artículo 8 de la Propuesta Regulatoria

Se establece la obligación de la Comisión de realizar las anotaciones que se deriven de las modificaciones a la solicitud de autorización presentada por las sociedades autorizadas, a más tardar a los 5 días hábiles siguientes a aquel en que se presentó el aviso, lo cual permitirá que la información se encuentre debidamente actualizada en el Registro.

Otras

Artículo 9 de la Propuesta Regulatoria

Se señalan los casos en los que la CONSAR deberá realizar la anotación relativa a la cancelación de la inscripción en el Registro, lo cual permitirá que la información se encuentre debidamente actualizada en el Registro.

Otras

Artículo 10 de la Propuesta Regulatoria

Se establece que el Registro mantendrá un sistema sucesivo de asignación de folio de registro por sociedad autorizada, a fin de generar un historial cronológico completo de cada sociedad autorizada, considerando la prelación de la información que se modifique, lo que permitirá que la información sea certera y actual en beneficio del público usuario que consulte el Registro.

Sociedades que pretendan obtener autorización para celebrar actividades a través de un modelo novedoso y sociedades autorizadas que operen un modelo novedoso.

La estimación monetizada de los costos que genera el presente anteproyecto, se contienen en el Anexo de Calidad Regulatoria.

Con la expedición de la Propuesta Regulatoria se generarán, entre otros, los beneficios siguientes: I. Mediante el establecimiento de modelos novedosos se busca beneficiar al público usuario de servicios financieros a través de un incremento en la eficiencia y disponibilidad de los mismos, se procura un mejor manejo del riesgo, se crean diversas oportunidades y se busca mejorar las condiciones de vida de la población mediante la inclusión financiera. II. Propicia la confianza en un sector de nueva creación, como lo es el sector de la tecnología financiera, a fin de que desde sus inicios se genere un ambiente de confianza en los servicios financieros realizados a través de las nuevas tecnologías. Lo anterior, mediante la puesta en marcha del Registro de Modelos Novedosos, donde se los usuarios financieros tendrán a su disposición un expediente completo y en orden cronológico, de las sociedades encargadas de prestarles servicios. III. Brinda certeza jurídica a los sujetos regulados mediante el establecimiento de un marco jurídico secundario claro y conciso que marque las directrices mínimas para procurar una adecuada operación de los modelos novedosos. IV. Otorga la posibilidad a las autoridades financieras de identificar aquellas disposiciones normativas que interfieren en el desarrollo de los servicios financieros, promoviendo con ello una política de desregulación en beneficio de los sujetos regulados y del público usuario en general. V. Otorga la posibilidad de poner en marcha proyectos en provecho de los usuarios de servicios financieros sin tener que cumplir, en un primer momento, con todos los requisitos de pago de pago de derechos y de capital mínimo que requieren las sociedades para operar dentro de los sistemas de ahorro para el retiro.

La estimación monetizada de los beneficios que genera el presente anteproyecto, se contienen en el Anexo de Calidad Regulatoria.

Formación de grupo de trabajo/comité técnico para la elaboración conjunta del anteproyecto

Comisión Nacional Bancaria y de Valores, y la Procuraduría Fiscal de la Federación

Se compartió el anteproyecto para conocer los comentarios de las áreas técnicas que revisan la información, mismos que consistieron en señalar diversos comportamientos de los regulados que se han identificado mediante sus facultades de supervisión y vigilancia.